Gli italiani e la finanza sostenibile, per andare oltre la pandemia è il 2ndo Rapporto Censis Assogestioni sugli investimenti finanziari green degli italiani
Presentato al Salone del Risparmio di Milano il 2° Rapporto Censis-Assogestioni «Gli italiani e la finanza sostenibile, per andare oltre la pandemia» che mostra come gli investimenti finanziari green piacciano agli italiani.
I dati del rapporto sugli investimenti finanziari green
Il 63,4% degli italiani (il 68,4% tra i giovani, il 71,9% tra i laureati) conosce gli strumenti finanziari Esg (Environmental, Social, Governance) basati su criteri di investimento responsabile. E il 52,5% sarebbe interessato a metterci soldi (il 72,1% tra i giovani, il 67,2% tra le persone benestanti, il 66,6% tra i laureati). Nelle scelte di investimento l’opzione green piace: per il 63,9% degli italiani gli investimenti Esg rappresentano una opportunità per investire bene e dare prova dei valori nei quali si crede. Anche per i consulenti finanziari gli investimenti responsabili attirano più di prima: secondo l’82,4% la clientela è molto o abbastanza interessata ai prodotti Esg, il 76,9% nota una maggiore attenzione rispetto al periodo pre Covid-19 e il 68,3% li propone con più frequenza.
La presentazione del Rapporto
Il 2° Rapporto Censis – Assogestioni sugli investimenti finanziari green è stato presentato il 15 settembre 2021 dal Segretario generale del Censis Giorgio De Rita e discusso da Fabio Galli, Direttore generale di Assogestioni, da Paolo Ciocca, Commissario Consob e da esponenti del fondo finanziario tra i quali i rappresentanti di Executive Chairman AXA IM, Eurizon Capital SGR, M&G Investments, Assicurazioni Generali. Il Rapporto «Gli italiani e la finanza sostenibile, per andare oltre la pandemia» è stato realizzato dal Censis in collaborazione con Assogestioni, l’Associazione italiana del risparmio gestito.
La paura del green washing
Gli italiani temono però il “green washing”, ovvero prodotti non ecologici mascherati da ecologici (la strategia di comunicazione che tende a dare una reputazione green all’impresa usando i richiami all’ambiente quando in realtà tale comunicazione non è supportata da risultati reali sul fronte del miglioramento dei processi produttivi adottati o dei prodotti realizzati). Secondo l’84,6% degli intervistati servono regole condivise a livello europeo e strumenti come l’adozione di marchi (ad esempio un bollino) con cui gli investitori possano identificare i prodotti finanziari realmente green. L’80,8% (l’84,7% tra i benestanti, l’82,7% tra i laureati) introdurrebbe penalizzazioni per le aziende o i fondi di investimento che non rispettano le finalità ambientali e sociali indicate, dando anche la possibilità agli investitori di recedere subito dall’investimento. Anche per i consulenti finanziari occorre uno scatto in avanti in termini di autenticità e verificabilità.
Come combattere il green washing
I suggerimenti forniti sono quelli di creare a livello europeo un sistema di regole chiare con cui identificare i prodotti Esg (49,6%), attivare parametri (indici, dati, ecc.) con cui misurare il rispetto delle finalità ambientali, sociali e di governance da parte dei destinatari dei fondi (42,9%), aumentare la trasparenza nelle informazioni e nei regolamenti (26,9%).
Gli investimenti finanziari green
Oggi per la maggioranza degli italiani investire in modo responsabile significa soprattutto tutelare l’ambiente: per il 52,1% (il 62,9% tra i più ricchi) il criterio ambientale si conferma come il più importante, mentre solo il 26,2% indica il sociale e il 21,7% la governance. Ancora più netta è la prospettiva dei consulenti finanziari: per il 90,7% l’ambito Esg più attrattivo per la clientela è quello ambientale (fermo al 6,3% l’ambito sociale e al 3% la governance). Avvicinare gli investitori a una idea di sostenibilità che integri ambiente, sociale e governance è la sfida che la finanza deve vincere per contribuire all’evoluzione sostenibile della società italiana.
La disponibilità degli italiani a fare investimenti finanziari green
Per virare verso gli investimenti responsabili, le risorse non mancano. Nel primo trimestre del 2021 il portafoglio delle attività finanziarie delle famiglie è arrivato a quasi 4.900 miliardi di euro, con un aumento del 10,9% in termini reali rispetto allo stesso periodo del 2020. Nello stesso periodo la liquidità delle famiglie è aumentata di 85,5 miliardi di euro (+5,7%), toccando la cifra record di 1.600 miliardi.
Questione di visibilità
Come ampliare la diffusione dei prodotti Esg tra gli investitori? L’81,2% degli italiani (l’85,1% tra i benestanti, l’85,3% tra i laureati) è favorevole all’introduzione di agevolazioni e incentivi. Per il 72,5% è strategico il ruolo della consulenza finanziaria nel promuovere gli investimenti Esg (il dato sale all’84,8% tra i benestanti e al 76,9% tra i laureati). Per il 75,7% dei consulenti finanziari serve una formazione ad hoc sugli investimenti Esg per presentarli al meglio alla clientela.
… ma anche di educazione finanziaria
“Questi dati confermano il ruolo centrale del risparmio per la costruzione di un’economia più sostenibile e inclusiva. I gestori di questo risparmio hanno molto lavoro da fare. Soprattutto se guardiamo all’ingente liquidità detenuta dalle famiglie italiane. Una risorsa a cui dare valore nell’interesse sia dei risparmiatori che del sistema economico del Paese” ha dichiarato Fabio Galli. “Guardiamo con attenzione ai timori per potenziali fenomeni di green washing e riteniamo positive le iniziative regolamentari, in particolare a livello europeo, come l’introduzione del Sustainable Finance Disclosure Regulation (Sfdr), che se ben specificate consentiranno la massima trasparenza nei confronti del risparmiatore. Assolutamente centrale è in ogni caso il ruolo dell’educazione finanziaria, che consenta di acquisire maggiore consapevolezza riguardo alle opportunità e alla natura dell’investimento sostenibile. L’educazione finanziaria è da sempre sostenuta da Assogestioni come cuore dei valori dell’industria del risparmio gestito”.
Il commento di Giorgio De Rita
“Il ritorno della società italiana sulla via della crescita sarà possibile solo quando riusciremo a indirizzare il risparmio di famiglie e imprese verso investimenti di medio e lungo periodo” ha detto Giorgio De Rita. “Il secondo Rapporto Censis-Assogestioni dimostra la buona consapevolezza degli italiani sull’importanza degli investimenti sostenibili, in grado cioè di arginare i costi dei cambiamenti ambientali e delle trasformazioni sociali, e conferma la cautela dei risparmiatori in un quadro di regole e azioni pubbliche ancora incerto”.
